兴业社会基金:注重风险控制 长期业绩突出
兴业社会属于股票型基金，根据最近一期国金证券基金风险评价的结果，该基金属于高风险/收益的基金品种，建议具有一定风险承受能力的投资者关注。 投资要点 兴业社会股票型基金自成立以来秉承公司整体注重风险控制的特点，操作较为稳健，长期管理业绩出色，三季度以来在控制仓位的同时，强化选股能力，维持了较高的个股集中度。 长期管理业绩突出：兴业社会基金成立于2008年4月30日，截至2010年8月27日，兴业社会基金考虑分红再投资的净值增长率为51.21%，远超同期市场表现。分阶段考察兴业社会基金的管理业绩，发现基金长期业绩相对中短期管理业绩更为突出，最近两年兴业社会以73.41％的业绩在同业255只基金中排名第11。 注重风险控制，擅长把握市场趋势：兴业社会自成立以来秉承公司整体注重风险控制的特点，顺应市场趋势进行股票仓位的调整，从基金公司旗下股票型基金的仓位变动来看，在不同市场环境尤其是市场出现转折性变化的市场中，旗下基金在执行大类资产配置上具有较强的一致性。面对市场变化的灵活操作也使得公司整体业绩适应能力突出，如2007年牛市整体业绩在同业排名第四，2008年熊市在同业排名第二，2009年市场反弹继续排名中上等，是少数在市场转换中能够保持整体业绩相对领先的基金公司之一。从2010年二季报信息来看，公司在股票仓位的调整上进行了一致性的减仓，其中兴业社会的股票仓位下降至78％。 强化选股，长期看好医药行业：该基金在稳健控制仓位的同时，强化选股能力，维持了较高的个股集中度，二季度末持股集中度达到50％。其中生物医药行业是兴业社会长期看好且持有比例较高的行业，二季度末持有比例接近28％。